Section 83 B Choix Non Qualifiés Stock Options

L'article suivant est adapté et réimprimé dans le MampA Tax Report, vol. 11, n ° 3, octobre 2002, Panel Publishers, New York, NY. ISOs ET SECTION 83 (b) ÉLECTIONS Par Robert W. Wood et Jonathan R. Flora Les options d'achat d'actions ont fait l'objet de nombreuses nouvelles ces derniers temps. La plupart de ces nouvelles ont été péjoratives. Il semble que les options sur actions aient été ciblées comme la cause (ou au moins un sous-produit) de diverses crises financières au cours de la dernière année. Tout cela s'inscrit dans la foulée d'une bonne partie de la presse financière défavorable, en particulier en ce qui concerne les conséquences de l'option AMT des options d'achat d'actions incitatives. Face à une bulle Internet en plein essor, et une grande partie du reste de l'économie dégonflant ainsi, ISOs ont été spécialement libeled. Les jeux sur les bénéfices de diverses sociétés ont été attribués au moins en partie aux options d'achat d'actions et à la comptabilisation des options sur actions en particulier. Comme nous l'avons noté récemment, il ya eu diverses propositions visant à modifier le traitement des options d'achat d'actions à des fins de rémunération. Voir Bois, Stock Option Ruminations, vol. 11, no 2, The MampA Tax Report (septembre 2002), p. 1. Récemment, on a laissé entendre que les entreprises aideraient les employés en émettant de l'argent en échange d'options sous-marines. Voir, par exemple, Seibel propose d'offrir aux salariés une trésorerie ou un stock d'options, Wall Street Journal (30 août 2002) (Seibel a offert à ses employés 1,85 en espèces pour chaque option avec un prix d'exercice égal ou supérieur à 40 par action). Stock for Services et sect83 L'article 83, bien sûr, est une section du Code relativement courte (mais très importante) qui s'applique aux transferts de biens en échange de services. La règle de base est que lorsque le stock (ou autre bien) est transféré à un employé en échange de services, l'employé doit inclure la valeur de l'action dans son revenu lorsque le stock est substantiellement acquis. I. R.C. Sect83 a) Règl. Sect1.83-1 (a). Les actions sont essentiellement acquises lorsqu'elles sont transférables ou qu'elles ne sont plus sujettes à un risque important de déchéance. Sect83a) (1). Le montant du revenu imposable correspond à la juste valeur marchande de l'action (au moment où elle est substantiellement acquise), moins tout montant que l'employé paie pour le stock. Sect83 (a). La juste valeur marchande du stock est déterminée sans tenir compte des restrictions, à l'exception des restrictions qui ne seront jamais caduques (les restrictions dites non impayées). L'effet des élections 83 (b) La plupart des professionnels de l'impôt savent ce qu'est une élection 83 (b), même s'ils n'ont jamais fait une. Lorsqu'un employé fait un choix en vertu de l'article 83 (b), il écarte les règles de report du revenu qui s'appliquent alors que le stock n'est pas acquis. L'alinéa 83b) permet à l'employé de choisir d'inclure actuellement dans son revenu la juste valeur marchande de l'action, moins tout montant qui lui a été versé, au moment où l'action est émise même si elle n'est pas substantiellement acquise. (Bien sûr, le choix n'est pas disponible si le stock est déjà substantiellement acquis et donc immédiatement inclusible sans égard à une élection.) En bref, l'employé choisit d'encaisser la taxe sur la valeur de l'action actuellement, plutôt que d'attendre jusqu'à ce qu'il vests. Lorsqu'un choix est effectué 83 (b), un employé inclut la juste valeur marchande de l'action après avoir tenu compte de toutes les restrictions non impayées, mais sans tenir compte des restrictions de caducité (les restrictions qui seront caduques). Il ne reconnaît aucun revenu du tout lorsque le stock gagne substantiellement. Règl. Sect1.83-2 (a). Au lieu de cela, toute appréciation (ou dépréciation) après la date du choix est imposable à titre de gain en capital (ou de perte) lorsque l'employé vend le stock. La période de détention est également effectuée, à compter du lendemain du jour où le bien est transféré à l'employé. Règl. Sect1.83-4 (a). Que se passe-t-il si un employé qui fait un choix quitte son emploi avant que le stock gagne substantiellement Dans ce cas, l'employé perd son stock et est autorisé une déduction de perte limitée. Le montant de la déduction à la confiscation est limité au montant payé pour le stock, moins le montant réalisé à la confiscation (le cas échéant). Règl. Sect1.83-2 (a). Toutefois, aucune déduction n'est permise pour le montant que l'employé avait précédemment inclus dans son revenu en effectuant l'élection 83 (b). Voir sect. 83 (b) (1). L'employeur est également affecté par une confiscation. L'employeur doit inclure dans le revenu à la date de la confiscation la moindre de la juste valeur marchande de l'action ou le montant de la déduction qu'il a prise lorsque l'employé a fait le choix. Règl. Sect1.83-6 (c). Les employés qui reçoivent des actions réglementées veulent-ils faire ces élections? De toute évidence, le calendrier de la taxe pour l'employé et le caractère du revenu comme ordinaire ou de capital peut être effectué. Avec la plupart des biens restreints, l'article 83 prévoit que les revenus sont inclusibles au moment où les restrictions expirent. Si un employé fait un choix 83 (b), en revanche, il reconnaîtra un revenu immédiat au moment de l'élection, mais il ne reconnaîtra pas le revenu lorsque le stock se porte substantiellement. En ce qui concerne le caractère, toute appréciation à partir du moment de l'élection 83 (b) est un gain en capital. Si aucune élection n'a été faite, en revanche, le revenu ordinaire survient lorsque le stock gagne qui fait augmenter sa base fiscale dans le stock. Seule la différence entre la valeur à ce moment et le montant réalisé à une date de vente éventuelle serait le gain en capital. Alors pourquoi un employé veut accélérer le revenu? Essentiellement, l'employé parie que le stock va apprécier, et donc il est de limiter le montant des revenus de rémunération, il va reconnaître en raison de la bourse de stock. Les employés optimistes peuvent avoir beaucoup de raisons de faire des élections 83 (b), même si le ralentissement économique actuel rend 83 b) les élections un peu moins attrayantes qu'elles ne l'étaient autrefois. Évidemment, un choix 83 (b) n'est pas sans risque: une élection suivie d'une baisse de valeur du stock peut donner lieu à un revenu ordinaire (lorsque le choix est fait) suivie d'une perte en capital non pas une position fiscale très attrayante , Une bonne partie de l'article 83 relève de la façon dont on détermine la valeur. Comme nous l'avons noté dans ces pages précédemment, une décision importante, il ya près de 20 ans, soulignait que les élections au titre de l'article 83 (b) pouvaient être déclarées sans valeur. Voir Alves c. Commissaire, 734 F.2d 478 (9e Cir. 1984. Pour une comparaison, voir Traitement du bois, de la taxe et de la comptabilité des ISO, volume 9, no 10, The MampA (Mai 2001), p. 1 et Impôt sur le bois, la taxe et la comptabilité pour les options d'achat d'actions non qualifiées, volume 9, no 10, The MampA Tax Report (mai 2001), p. Article 83. L'article 83 (e) (1) stipule que l'article 421 (a) (1) ne s'applique pas à l'exercice d'une option visée à l'article 421. L'article 421 (a) (1) (Ou la perte) si, par la suite, il vend les actions dans une vente admissible en fonction de la différence entre le prix de vente et le prix d'exercice. Dans un délai de deux ans à compter de la date d'attribution ou un an après le transfert des actions à l'employé, il s'agit d'une vente disqualifiante. Sect421 (b). Une vente disqualifiable fonctionne comme si elle était en vertu de l'article 83, l'employé doit inclure dans le revenu ordinaire la différence entre le prix d'exercice et la juste valeur marchande au moment de l'exercice de l'option. Règl. Sect1.422A-1 (b) (1). Ce montant est ajouté à sa base, et le reste est imposé comme gain en capital (tout dans l'année de la vente). C'est un euphémisme marqué de dire que les ISO ne sont pas traitées de manière favorable dans le cadre du régime AMT comme elles le sont pour des fins fiscales régulières. L'exclusion du revenu en vertu de l'article 421 est ignorée dans le calcul du revenu imposable minimum alternatif (TMAI). Un employé doit plutôt inclure dans son AMTI la différence entre le prix d'exercice d'un ISO et la juste valeur marchande du stock acquis au moment de l'exercice. Sect56 b) (3). Évidemment, pour les options avec un faible prix d'exercice et une valeur élevée, les conséquences de l'AMT peuvent être substantielles. Pour les ISO qui entraînent l'acquisition de stock restreint, la juste valeur marchande du stock (moins le montant payé) ne peut être incluse dans AMTI qu'après que le stock est substantiellement acquitté. Supposons que vous ayez un client avec ISO qui envisage un exercice précoce d'un ISO (c'est-à-dire avant que le stock acquis ne soit substantiellement investi). Est-il possible pour lui de faire une élection de l'article 83 (b) dans l'espoir de déclencher la période de détention d'un an qui s'applique aux ventes disqualifiant La réponse semble être non. L'IRS a déclaré de façon informelle que faire un 83 (b) élection à l'égard d'une ISO est invalide aux fins de l'impôt sur le revenu régulier. Ainsi, la période de détention pour une vente disqualifiante est déclenchée au moment de la constitution du stock, et non au moment où l'ISO est exercée, peu importe qu'il fasse un article 83 (b). Mais il est intéressant de noter que l'IRS a indiqué (à nouveau de façon informelle) qu'un choix au titre de l'article 83 (b) pourrait être offert en ce qui concerne les ISO à des fins AMT. Cette position est reflétée dans les instructions pour remplir le formulaire 6251 (AMT), à la p. 3. Là, l'IRS affirme: Même si vos droits sur le stock ne sont pas transférables et sont soumis à un risque substantiel de confiscation, vous pouvez choisir d'inclure dans le revenu AMT l'excédent de la juste valeur marchande du stock (déterminée sans égard à aucune Déchéance) sur le prix d'exercice lors de la cession du stock acquis par l'exercice de l'option. Qu'est-ce que tout cela signifie L'absence de véritable honnêteté à la bonté IRS conseils est troublant. Cependant, lorsqu'il n'y a pas trop d'appréciation dans le stock restreint acquis lors de l'exercice d'une ISO, il peut être judicieux d'élire (en vertu de l'article 83 (b)) ce gain en AMTI même si le stock n'a pas encore substantiellement Acquis. Bien que l'élection accélère la reconnaissance de l'AMTI, il semble que, lorsque le stock est substantiellement acquise, l'élection empêchera toute nouvelle reconnaissance AMTI. C'est une bonne nouvelle si le stock a considérablement augmenté au cours de cette période. De toute évidence, l'article 83 (b) joue un rôle important dans les options d'achat d'actions. Bien que cette élection d'une page ne peut pas résoudre tout le blâme actuellement sur les options d'achat d'actions, il peut certainement aider à la planification pour les personnes qui reçoivent des actions ou des options dans le cadre de leur rémunération. ISO et Section 83 (b) Élections. Par Robert W. Wood et Jonathan R. Flora, vol. 11, no 3, The MampA Tax Report (octobre 2002), p. 1. Incidences sur les options d'achat d'actions non qualifiées sur les options d'achat d'actions non qualifiées (non statutaires) Code de revenu interne L'article 83 régit les options d'achat d'actions non statutaires. Les options d'achat d'actions non statutaires vous génèrent un revenu ordinaire à un moment donné et produisent une déduction pour indemnité à l'employeur. Sect83 contient deux règles affectant toutes les transactions d'options sur actions non statutaires. Dans les circonstances suivantes, toutes les options d'achat d'actions sont considérées comme n'étant pas activement négociées sur un marché établi. Taxation at Grant (1) sect83 s'appliquera à l'octroi d'une option d'achat d'actions non-statutaire seulement si l'option a une juste valeur marchande facilement vérifiable au moment de son octroi. Les options d'achat d'actions non statutaires doivent satisfaire à quatre conditions pour avoir une juste valeur marchande facilement vérifiable. L'option est transférable par le bénéficiaire de l'option. L'option peut être immédiatement levée en totalité par le preneur d'options. Ni l'option ni le bien sous-jacent ne sont assujettis à des restrictions ayant un effet significatif sur la valeur des options. La juste valeur marchande du privilège d'option est facilement vérifiable. Ainsi, l'évaluation du privilège d'option nécessite une prédiction du cours futur de la valeur de propriété sous-jacente, ce qui est souvent impossible à faire avec une précision raisonnable. Cette exigence seule empêche efficacement la juste valeur de la juste valeur marchande à accorder à la plupart des options. Traitement: En supposant que les quatre conditions ci-dessus sont remplies, la juste valeur marchande diminuée du montant payé pour l'option sera imposée au cours de l'année d'imposition de la subvention et traitée comme un revenu de rémunération (revenu ordinaire). Il n'y a aucune conséquence fiscale sur l'exercice de l'option. Lors de la vente du stock, vous réaliserez un gain en capital. Le montant du gain sera le prix de vente réduit par la base dans le stock. La base sera égale à la somme du montant par action payé pour l'exercice de l'option et de tout montant inclus dans le revenu au moment de l'octroi des options. (2) L'article 83 s'appliquera au transfert de propriété en vertu de l'exercice d'une option d'achat d'actions non-statutaire seulement si l'option n'avait pas de valeur de marché facilement vérifiable à sa date d'attribution. Traitement: Il n'y a pas d'événement taxable à la date de la subvention. Si le bien sous-jacent n'est pas restreint lorsque vous exercez les options, le revenu de compensation est calculé comme la différence entre la juste valeur marchande à la date d'exercice et la date de l'octroi. L'effet de l'absence d'un événement imposable au moment de l'octroi consiste à considérer comme un revenu de rémunération et non comme un gain en capital l'appréciation de la valeur du bien sous-jacent à l'option entre l'octroi d'options et l'exercice. Lorsque vous vendez le stock, la base du stock sera égale à la somme du prix d'exercice plus le montant inclus dans le revenu ordinaire à l'exercice. Si le bien sous-jacent est restreint lors de l'exercice, vous ajournez l'événement imposable à l'égard de l'exercice d'options jusqu'à ce que les restrictions expirent. Cependant, vous pouvez faire un choix de sect83 (b) dans les 30 jours après le transfert de la propriété. Cela ferme essentiellement l'événement imposable à l'exercice et offre la possibilité de limiter le revenu ordinaire de la transaction à toute différence à la date du transfert du bien entre la juste valeur marchande et le montant payé pour le bien. Toute appréciation du bien après la date du transfert est convertie en un revenu de gain en capital. L'employeur recevra une déduction dans l'année au cours de laquelle l'inclusion du revenu des employés prend fin. Par exemple, la déduction est permise soit: (1) dans l'année de l'employeur qui se termine avec l'année des employés (c.-à-d. Que l'employeur et l'employé utilisent la même année d'imposition) Si l'employé et l'employeur utilisent différentes années d'imposition). En règle générale, la déduction pour employeurs est le même montant inclus dans le revenu ordinaire par l'employé, mais la déduction des employeurs peut être limitée dans certains cas. Les deux règles ci-dessus, la période de détention pour les biens acquis dans une transaction secrète commence à la date à laquelle la Est imposable comme revenu de compensation. Les taux marginaux d'imposition maximaux suivants sont actuellement en vigueur: Taux maximal d'imposition marginal 12 mois ou moins Plus de 12 mois Les revenus provenant d'opérations d'achat d'actions non statutaires au titre de l'article 83 déclenchent la réception de salaires aux fins de la retenue à la source. L'obligation de payer des impôts sur l'emploi et de retenir les impôts sur le revenu appartient généralement à l'employeur. L'employeur sera plus que probablement retenir FICA, Medicare et la retenue d'autres compensations en espèces qui vous sont versées. Foire aux questions Q1. Est-ce que l'octroi d'une option non-statutaire entraînera pour moi une obligation fiscale fédérale A1. Généralement, non. Toutefois, si l'option a une juste valeur marchande facilement vérifiable au moment de son octroi, la réponse est oui. Q2. L'exercice d'une option non-statutaire entraînera-t-il pour moi un passif d'impôt fédéral si l'option n'a pas de valeur marchande facilement vérifiable à la date de la subvention A2. En règle générale, vous reconnaîtrez le revenu ordinaire dans l'année où vous exercez l'option non-statutaire. Le montant du revenu ordinaire sera égal à l'excédent de (i) la juste valeur marchande des actions achetées à la date d'exercice au cours de (ii) le prix d'exercice payé pour ces actions. Votre employeur déclarera ce revenu dans votre déclaration de salaire W-2 pour l'année d'exercice ou sur un formulaire 1099 si vous n'êtes pas un employé. Vous devrez satisfaire aux exigences de retenue d'impôt applicables à ce revenu. Q3. Que se passera-t-il si les actions achetées dans le cadre d'une option NonStatutory sont assujetties à un risque substantiel de déchéance A3. Il ya des moments où les actions que vous achetez en vertu d'une option NonStatutory sont assujetties à un risque substantiel de confiscation. Par exemple, le droit des sociétés de racheter ces actions au prix d'exercice initial à la cessation de service avant l'acquisition de ces actions constitue un risque important de déchéance. Par conséquent, vous ne reconnaîtrez aucun revenu imposable au moment de l'exercice. Vous devez déclarer en tant que revenu ordinaire, au fur et à mesure de la déchéance du droit de rachat des Sociétés, un montant égal à l'excédent: (i) de la juste valeur marchande des actions à la date d'acquisition de ces actions; (ii) du prix d'exercice des actions . Si vous achetez des actions assujetties à un risque important de déchéance, vous pouvez choisir, en vertu de l'article 83 (b), de comptabiliser le revenu au moment de l'exercice. Si un choix au titre de l'article 83 (b) est fait, vous ne reconnaîtrez aucun revenu additionnel à l'égard de vos actions jusqu'à ce que vous vendiez ou transfériez de toute autre manière ces actions dans une opération taxable. Voir Q4. Q4. Quelle est l 'incidence d' une élection au titre de l 'article 83 (b) A4. Si vous achetez des actions assujetties à un risque important de déchéance, vous pouvez choisir, en vertu de l'article 83 (b), de comptabiliser les produits ordinaires au cours de l'exercice. Le montant du revenu ordinaire est égal à l'excédent de (i) la juste valeur marchande des actions achetées à la date d'exercice plus de (ii) le prix d'exercice payé pour les actions. La juste valeur marchande des actions achetées sera déterminée comme si les actions n'étaient pas soumises au risque substantiel de déchéance. Si vous effectuez l'élection au titre de l'article 83 (b), vous ne reconnaîtrez aucun revenu additionnel lorsque le risque de confiscation tombera par la suite. Vous devez déposer le choix visé à l'article 83 (b) auprès de l'Internal Revenue Service dans les trente (30) jours suivant la date d'exercice de l'option et tout revenu ordinaire résultant de ce choix sera assujetti aux exigences fiscales applicables en matière de retenue d'impôt. Q5. Quels renseignements doivent être inclus dans une élection au titre de l'article 83 (b) A5. Le choix se fait en déposant deux copies d'une déclaration écrite auprès du Centre de services de l'IRS où vous produisez votre déclaration - une au moment de l'élection et une avec la déclaration de revenus pour l'année d'imposition au cours de laquelle le bien a été transféré. Vous devez également remettre une copie de la déclaration écrite à votre employeur ou à la personne pour laquelle vous avez effectué des services. Les renseignements suivants doivent être inclus dans l'élection au titre de l'article 83 (b): Votre nom, adresse et numéro d'identification (numéro de sécurité sociale) Description de chaque bien pour lequel le choix est effectué Date (ou dates) L'année d'imposition pour laquelle le choix a été fait Nature de la restriction ou des restrictions sur la propriété Juste valeur marchande de la propriété (déterminée sans tenir compte d'une restriction autre que celle qui ne sera jamais caduque) au moment du transfert Montant de la contrepartie payée pour le bien et l'état Que des copies requises ont été fournies. Q6. Vais-je reconnaître un revenu additionnel lorsque je vendrai des actions acquises en vertu d'une option non-statutaire A6. Oui. Vous reconnaîtrez un gain en capital dans la mesure où le montant réalisé à la vente de ces actions excède leur juste valeur marchande au moment où vous avez constaté le revenu ordinaire relativement à leur acquisition. Une perte en capital résultera dans la mesure où le montant réalisé à la vente est inférieur à cette juste valeur marchande. Le gain ou la perte sera à long terme si vous détenez les actions pendant plus d'un (1) an avant la disposition. La période de détention commence normalement au moment où l'option Nonstatutory est exercée. Si vous achetez des actions assujetties à un risque important de déchéance, la période de détention des gains en capital débutera soit: (i) au moment où les actions peuvent être vendues sans risque de déchéance, (Ii) au moment où l'option est exercée si vous déposez le choix visé à l'article 83 (b) dans les trente (30) jours suivant la date d'exercice. Q7. Quelles sont les conséquences fiscales fédérales pour l'employeur A7. L'employeur recevra une déduction dans l'année au cours de laquelle l'inclusion du revenu des employés prend fin. Par exemple, la déduction est permise soit: (1) dans l'année de l'employeur qui se termine avec l'année des employés (c.-à-d. Que l'employeur et l'employé utilisent la même année d'imposition) Dire si l'employé et l'employeur utilisent différentes années d'imposition). En général, la déduction employeurs est le même montant inclus dans le revenu ordinaire par l'employé, mais la déduction employeurs peut être limitée dans certaines circonstances. Si la déduction est attribuable à une option non statutaire exercée pour des actions assujetties à un risque important de déchéance, alors, sans un choix au titre de l'article 83 (b), la déduction ne sera pas autorisée avant l'année d'imposition de l'employeur qui comprend le dernier jour du Année civile au cours de laquelle vous reconnaissez le revenu ordinaire relativement aux actions acquises en vertu de votre option non statutaire. Tout le contenu original 1999-2016. Dana S. Beane amp Company, P. C. Tous les droits sont réservés. Si vous avez des questions concernant l'utilisation de ces documents, veuillez lire notre Avis de non-responsabilité. Si citant Dana S. 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